Aristocrates des dividendes, gagner en bourse à long terme

Posted On 19 Mar 2019

Lorsque j’entends parler des personnes non initiés d’investissement boursiers sur les marchés actions ils ne saisissent pas toujours l’intérêt du dividende et se focalisent tout de suite sur les valeurs de croissance. Je tente alors de leur expliquer qu’investir uniquement sur les valeurs de croissance est un placement court/moyen terme et qui est généralement risqué. Je leurs parle alors de ma stratégie d’investissement : les aristocrates des dividendes.

Le dividende et son intérêt

La première question qui va vous venir à l’esprit est : qu’est-ce qu’un dividende ? Et bien un dividende c’est tout simplement un loyer que vous verse l’entreprise chaque année car vous détenez des actions de cette même entreprise. Le dividende est fixé par le conseil d’administration.

Exemple :

Vous disposez d’une action dans une entreprise « X », le dividende est fixé à 1€. Chaque année, vous toucherez donc 1€ par actions que vous détenez, si vous avez 20 actions vous toucherez 20€.

Il faut savoir que lors du détachement du dividende, une partie de votre action est consommée. En effet, le dividende n’est pas versé en plus, mais vient se déduire de la valeur de votre action.

Exemple :

Vous disposez toujours de votre action dans l’entreprise X. La valeur de l’action au 1er janvier est de 10€, le 5 janvier le détachement du dividende intervient, la valeur de votre action est donc de 9€ et 1€ a été crédité sur votre compte de dépôt.

Et là vous allez me dire : « mais aucun intérêt alors ! ». Et bien en fait, si ! L’histoire a prouvé que les actions avec un fort dividendes résistaient mieux que les actions n’en donnant pas. De plus, les actions versant un dividende sont généralement moins volatiles car les investisseurs les choisissent pour le long terme… Mais il y a mieux ! Il y a les aristocrates des dividendes !

Que sont les aristocrates des dividendes ?

Pour qu’une valeur soit classée comme aristocrate du dividende il faut qu’elle remplisse trois critères simples et clairs :

Une hausse annuelle et continue du dividende annuel depuis au moins 10 ans (on considère 25 ans pour les valeurs des Etats-Unis, cependant 10 ans est déjà une bonne base)
Un volume d’échange quotidien d’au moins 5 millions de dollars
Une capitalisation boursière d’au moins 3 millions de dollars

Je ne vais vous parler ici que du marché boursier Français, et notamment le cac 40, car c’est celui que je pratique le plus. Voici donc la liste des entreprises Françaises considérées comme des Aristocrates des dividendes. Si vous pensez qu’une autre entreprise mérite d’intégrer ce classement, n’hésitez pas à l’ajouter dans les commentaires, je modifierai l’article en conséquence :

AIR LIQUIDE
BIC
BOUYGUES
Casino
Christian DIOR
CNP Assurances
Danone
Eiffage
Lagardère
LVMH
L’OREAL
Sanofi
SEB
SODEXO
TECHNIP
Total
Vinci

Pourquoi est-ce intéressant d’investir sur des aristocrates des dividendes ?

Investir dans des valeurs considérées comme aristocrates des dividendes offre plusieurs avantages indéniables. Cependant, sachez que les aristocrates des dividendes sont des valeurs sur lesquelles on investi à long terme, généralement pour se créer une rente via un Plan Epargne en Actions.

Lorsque je conseille à mes amis ou à mes lecteurs d’investir en bourse, je leur explique qu’il faut considérer qu’ils ont dors et déjà perdu le capital qu’il ont investi. Pourquoi ? Tout simplement pour éviter les désillusions, en effet, il est difficile de gagner de l’argent en bourse lorsque l’on n’est pas formé sur le sujet et que l’on ne s’intéresse pas à l’actualité économique. C’est là que les aristocrates des dividendes montrent tout leur intérêt. En effet, en investissant dans ce type d’entreprises, vous êtes sûrs que votre capital vous rapportera chaque année un rendement croissant. Et si en plus vous avez pu acheter ces actions alors que leur valeur était basse, votre capital vous rapportera par exemple la première année 6,3% puis la seconde 6,7% puis la troisième 7% etc… Imaginez maintenant la rentabilité de votre capital 20 ans après ? (15% de rendement ? 17% de rendement ?).

Modifications de l’indice des aristocrates des dividendes en 2020

Début 2020, Amcor (AMCR), Atmos Energy (ATO), Realty Income (O), Essex Property Trust (ESS), Ross Stores (ROST), Albemarle (ALB) et Expeditors International (EXPD) ont été ajoutés à l’indice Dividend Aristocrats, ce qui a porté le nombre total de Dividend Aristocrats à 64 (contre 57).

Le 31 mars 2020, United Technologies a fusionné avec Raytheon pour devenir Raytheon Technologies, a changé son ticker pour RTX, et s’est séparé de Carrier Global (CARR) et d’Otis Worldwide (OTIS) pour porter le nombre total d’aristocrates du dividende à 66.

Ross Stores (ROST), ajouté en janvier, a annoncé qu’il suspendait son dividende le 21 mai 2020 et a été retiré de l’indice The Dividend Aristocrats Index avant l’ouverture du marché le 1er juillet, ce qui ramène le nombre total de membres à 65.

Les leaders et les retardataires de 2020

Malgré la pandémie de COVID-19 et l’incertitude d’une année électorale, les actions américaines se sont redressées après leur creux de mars pour terminer l’année sur une bonne note, grâce aux espoirs de vaccins. Certains aristocrates en matière de dividendes ont profité de la pandémie comme Clorox (CLX), tandis que d’autres ont eu du mal et n’ont pas été en mesure de lever des dividendes cette année, comme Ross Stores (ROST) et Exxon Mobil (XOM). Voir deux nouveaux aristocrates de dividendes pour 2021 et un en danger.

Les dirigeants des aristocrates des dividendes pour 2020 sont :

Albemarle Corporation (ALB)
Société cible (TGT)
Lowe’s Companies (LOW)
Clorox (CLX)

Les aristocrates du dividende 2020 sont à la traîne :

Exxon Mobil (XOM)
Fonds fédéral d’investissement immobilier (FRT)
Bottes Walgreens (WBA)
Chevron (CVX)
AT&T (T)

Quelle que soit l’année 2021, l’indice Dividend Aristocrats Index (NOBL) est un bon point de départ pour votre recherche de titres à dividendes croissants.

Nous vous souhaitons à tous une bonne santé en 2021 et une année de chasse pour le bon dividende aristocrate !

Avertissement : Mes articles peuvent contenir des déclarations et des projections de nature prospective, et sont donc intrinsèquement soumis à de nombreux risques, incertitudes et hypothèses. Les décisions d’investissement impliquent nécessairement un risque de perte du capital. La situation de chaque investisseur varie considérablement, et les informations obtenues dans mes articles doivent être appliquées à votre propre situation d’investissement, vos objectifs, votre tolérance au risque et votre horizon d’investissement.

Voilà donc tout l’intérêt des dividendes aristocrates ! N’hésitez pas à poser vos questions dans les commentaires !